P2P网贷，即是P2P网络贷款。网络信贷起源于英国，随后发展到其他国家，网贷平台数量近两年在我国迅速增长，迄今比较活跃的有350家左右，而总量截止到2015年5月底已有3349家。

 

一、P2P网贷概念

 

P2P网贷，即是P2P网络贷款。P2P是英文peer to peer的缩写，意即“个人对个人”。网络信贷起源于英国，随后发展到美国、德国和其他国家，其典型的模式为：网络信贷公司提供平台，由借贷双方自由竞价，撮合成交。资金借出人获取利息收益，并承担风险；资金借入人到期偿还本金，网络信贷公司收取中介服务费。

 

P2P网贷最大的优越性，是使传统银行难以覆盖的借款人在虚拟世界里能充分享受贷款的高效与便捷。网贷平台数量近两年在国内迅速增长，迄今比较活跃的有350家左右，而总量截止到2015年5月底已有3349家。

 

二、P2P网贷优缺点

 

（一）P2P网贷优点

 

1、年复合收益高

普通银行的存款年利率只有3%，理财产品、信托投资等，也一般在10%以下，与网贷产品动辄20%以上的年利率是没法相比的。

 

2、操作简单

网贷的一切认证、记账、清算和交割等流程均通过网络完成，借贷双方足不出户即可实现借贷目的，而且一般额度都不高，无抵押。对借贷双方都是很便利的。

 

3、开拓思维

网贷促进了实业和金融的互动，也改变了贷款公司的观察视野、思维脉络、信贷文化和发展战略，打破了原有的借贷局面。

 

（二）P2P网贷缺点

 

1、无抵押，高利率，风险高

与传统贷款方式相比，网贷完全是无抵押贷款。并且，央行一再明确：年复合利率超过银行利率4倍不受法律保护。也增加了网贷的高风险性（一般是银行利率的7倍甚至更高）。

 

2、信用风险

网贷平台固有资本较小，无法承担大额的担保，一旦出现大额贷款问题，很难得到解决。而且有些借款者也是出于行骗的目的进行贷款，而贷款平台创建者有些目的也并不单纯，携款逃的案例屡有发生。

 

3、缺乏有效监管手段

由于网贷是一种新型的融资手段，央行和银监会尚无明确的法律法规指导网贷。对于网贷，监管层主要是持中性态度，不违规也不认可。但随着网贷的盛行，相信有关措施会及时得到制定和实施。

 

三、P2P网贷投资风险

 

1、资质风险

网贷不同于金融机构，金融机构是“净资本”管理，无论是银行还是信托公司都要有自己的注册资本，其注册资本少则几个亿，多则十几个亿甚至几十个亿，且注册资本不是用来经营的，而是一种担保、是一种“门槛”。但由于网贷公司门槛低，政府尚没有出台指导性意见，平台软件几千到几万都可以买到，很多在民间借贷欠款很多的人，买了个平台虚拟借款人、虚拟抵押物品，以高利率吸引投资人投资。高利率一般都是年利息最少为30%，个别平台达到了50%到70%。

 

2、管理风险

P2P网络借贷看似简单，其实是一个比银行及其它金融机构都要复杂的模式。P2P网贷属于新兴产业，是金融行业的创新模式，其发展历程不过几年，市场并没有达到成熟的地步。很多投资人及借款人都没有正确对待这种金融产品，只是冲着高收益而去，而资金需求者则奔着套现而去。作为网贷公司本身，由于开设的初衷只是为了牟利，其组织架构中缺乏专业的信贷风险管理人员，不具备贷款风险管理的知识、资质，因此很难把握和处理好平台运营过程中所出现的问题，产生大量的坏账，最终只能倒闭。

 

3、资金风险

关注一家P2P网贷平台，投资人的资金流向也是至关重要的。不少网贷平台不仅没有采取第三方资金管理平台，还可以动用投资人的资金，特别是一些网贷平台老总自己从平台借款几千万，用于企业经营，达到自借自用，风险无人控制也无人承担，其背后隐藏着巨大的资金风险只能落在投资人的头上，这也是成为不少平台能出现跑路的原因。而目前最为安全的做法则是将投资人的资金置于第三方支付平台进行监管，作为平台要严控其动用投资人资金，唯有这样才能给投资人的资金增加保障。

 

4、技术风险

信息技术的进步，常引发新的、更多形式的安全威胁手段与途径，随着网贷行业的蓬勃发展，各平台多为购买模板，在进行技术改造时不能保证完全成熟和完善，存在安全隐患，而平台老总不重视技术，宁可花费几十万搞营销也不肯重视技术，从而极大地影响计算机系统运行的稳定性。技术漏洞的存在，导致恶意攻击风险不断。如电脑黑客入侵等，攻击平台、修改投资人账户资金、虚拟充值真提现等问题开始逐步显现。特别是由于网贷属于新兴业务，相关的法律法规条文非常缺乏，黑客大肆攻击、要挟平台事件频繁出现，严重影响了平台的稳定运行。

 

四、盘点当前P2P网贷行业之最

 

1、最“烧钱”的P2P：人人贷 

随着，软广的基本铺满，众多P2P平台开启了“硬广之战”。这就不得不提人人贷了。现在，人人贷的视频与平面广告已经横扫了一线城市的商业大楼及地铁站。更霸道的是，在贺岁档期最受关注的两部大片《太平轮》和《一步之遥》上，投放贴片广告。本来电影贴片广告投放价格就相当昂贵，在贺岁档期的热门影片投放价格更是惊人。人人贷此举，被业内人士直呼“最烧钱了”！ 

 

2、最“创新”的P2P：响当当 

当互联网金融与拥有1600多年历史的传统典当行业进行快捷融合，当古老的只被人们在各种古装影视剧中留下印象的当铺邂逅了新潮的互联网金融，会发生怎样一段传奇情缘呢？ 响当当—中国目前最大的典当实物金融平台，创新运用“O2O+P2P”模式，开启了“典当实物质押反担保”的金融理财实标新时代。这让资金虚拟空转和平台征信体系缺失的虚拟债权互联网金融领域增添了真实。以实物质押进行投资人资金担保和兜底，有效降低借款人的违约率，更有类淘宝平台似的“绝当品”快速变现回流资金风控举措，随时还有可能因为某个投资人对“绝当宝贝”的喜爱而购买，从而触发“提前还款”机制的意外惊喜，不可不说是创新型的全新一代P2P网贷平台。 

 

3、最大坏账的P2P：红岭创投 

1亿元大标坏账使红岭创投及其CEO周世平在一夜之间上了头条，这被证实是p2p有史以来数额最大的一笔坏账。去年8月28日，红岭创投官网上的一纸公告披露了出现坏账的原因：红岭创投发放给广州翠月纸业等4家纸张贸易商的1亿元借款，因为这4家纸张贸易商涉嫌与仓库物流合伙，利用仓单重复质押给银行进行骗贷，导致红岭创投的借款面临极大的坏账风险。事件发生后，引发了监管层对大额大单项目的关注，也引爆了P2P行业对大额借款项目所带来隐患的重新审视。 

 

4、最坑爹的P2P：里外贷 

2015年爆出的里外贷“停摆危机”，代收金额高达9亿元平台无法进行提现兑付投资人资金，随及暂停一切了一切业务，堪称P2P网贷行业目前为止发生的最大的危机。里外贷是业内知名的高息P2P网贷平台，2013年5月正式上线运营，由北京众旺易达网络科技有限公司投资运营，注册资金1000万元。据了解，该平台多个投资标的年利率接近或超过40%，多款项目借款年利率甚至高达45.2%。前期大肆烧钱推广积攒起的18269人平台用户，这下子可被彻底给坑苦了。而平台随之而来爆出的“自融”违规操作，9个多亿的待收金额只集中在区区8个人手里，堪称P2P网贷行业有史以来“最坑爹”的平台。