P2P借贷利率到底是怎么定的?为什么不同的时间，主流利率会不一样?投资者与贷款者该怎样选择合理的利率？今天我们一一为您解答。

　　跟如下几个因素相关：

　　一、产品

　　决定一个借贷平台利率的根本因素是产品，也就是借款人，也就是这个钱用到什么地方去了。目前，P2P借贷对接的产品五花八门，消费金融、融资租赁、供应链金融、票据金融、赎楼、房屋抵押、汽车抵押……甚至有的平台还包括信托、基金、私募，即使同一个平台也有多个产品。

　　不同的产品，对应着不同的操作方式、不同的风险、不同的期限，因而有着不同的资金使用价格。

　　二、风险

　　“投资利率永远同风险正相关”。不同的产品资金价格不同，本质上还是由风险不同决定的。抵押借款肯定就比信用借款便宜，股票配资肯定就比装修借款贵。消费金融资产是小额消费借款，是没有抵押的基于个人信用的借款，理论上具有一定风险，但同时，小额分散的个人借款不受系统风险影响，坏账的可能性低，在合理风控的前提下，用收益去覆盖坏账是可行的，本质上风险不算大，因此给6%-8%的投资利率是符合逻辑的。

　　流动性也是决定利率不同的因素之一，即使同样的产品，同样的风险等级，借款期限越短，流动性越好，利率就越低。

　　四、市场

　　那为什么2013年借贷平台的主流利率是20%左右，而今天会变成10%以下呢?跟市场有关。P2P借贷刚兴起的时候，大多数投资者对这个新生事物不了解，不信任，于是行业和平台就用高收益来吸引和教育用户。可以说，早期借贷平台的高利率很大一部分是包含了用户教育成本。

　　同时，不同时期的资金价格也有所不同。货币政策或资金宽松时期，整个市场的资金价格就便宜，反之就贵，这也是市场因素对利率影响的表现之一。比如年底资金紧张时期，资金价格就贵，本质是供求关系对资金价格的影响。

　　五、品牌(信任）

　　即使是同样的产品，同样的流动性，不同平台给出的利率也不尽相同，除了平台的运营方式和成本的因素之外，更主要的原因在于平台的品牌价值的影响。大品牌、背景深厚的平台给出的利率就低。相反，缺乏名气和信任的平台就需要用相对高的利率来支付用户的信用成本。

　　由此可见，影响P2P借贷利率的因素主要为产品、风险、流动性、市场及品牌，投资者与贷款者要进行投资或者贷款，就必须了解这五方面的信息，以免被骗。