创投机构风起云涌

 

每个金融巨头都有一个实业梦，每个企业大佬都有一个金融梦，在这个产融结合的时代，实业和金融的界限，已经不是那么坚不可摧，而区域金融版图，由此就更加复杂和多元。

 

“华谊兄弟走到哪儿，平安银行跟到哪儿，金融配套服务做得好，加上去年定增时三马加入，马明哲大家也都知道，平安跟华谊一直保持合作，而且银行对项目的风控能力好。”

 

5月19日，郑州国际文化创意产业园集中签约仪式上，华谊兄弟传媒股份有限公司董事长王中军现场揭秘“兄弟背后的平安”。

 

企业走到哪里，金融跟到哪里，这当然是一种最美的模式。

 

但另一种强势的模式是，金融做到哪里，企业跟到哪里！比如说创投机构、小贷公司、担保公司，这些民间金融版图里，“实业”的分量越来越重。

 

以创投机构为例，去年11月1日，建业胡葆森、天明姜明、辅仁朱文臣、白象姚忠良、海马景柱五位著名企业家组成“嵩山资本”，并在北京金融街揭牌。

 

此外，因为重仓金融类公司股权被市场上戏称为“中原金控”的中原高速，以参股北京秉原创业投资有限公司，河南投资集团参股北京新安财富创业投资公司、河南海云股权投资管理有限公司。

 

而单单是今年4~5月份，就有通达股份、太龙药业、新天科技、四方达等4家A股上市公司，携重金杀入创投市场。

 

河南一共有多少创投机构？目前，职能部门并没有公开发布权威统计。可以找到的数据是，截至2014年8月底，有41家创投机构，在河南省发展改革委备案。

 

但随后，对于创投机构的管理权转移至证监会，河南进一步的创投机构全版图，本报将持续关注。

 

一季度，河南省政府官网公布了《加快郑东新区金融集聚核心功能区建设实施方案》，明确郑东金融城的功能定位为金融机构及企业总部集聚中心、商品期货交易与定价中心、要素市场交易中心、金融后台服务中心和金融服务改革创新实验区。

 

备受创投机构关注的是，这样的一段表述，“加快发展创业投资、产业投资和私募投资基金。集聚品牌投资企业和基金管理人,吸引培育创业投资、产业投资和私募投资基金管理队伍,力争到2017年,管理机构达到100家。加快各级涉企资金基金化改革,探索建立财政、国有资产收益滚动投入机制,引导带动社会资本、大型金融机构发起设立支持我省先进制造业、高成长服务业、现代农业大省建设的大型产业投资基金。支持各级政府投融资公司和大型企业探索设立新型城镇化基金、并购成长型基金。鼓励设立创业投资引导基金,吸引社会各类资金参与创业投资、天使投资,探索建立早期创投奖励和风险补偿机制。”

 

“带有‘投资’、‘资产’等名称的公司在河南都很难注册，更别说在郑东新区注册了！那么这样下去到2017年到哪里去发展100家私募基金呢……”

 

一位在河南屡屡注册“投资公司”未果、转战北京的投资人反问记者。

 

但随后的发展证实了政府的意志一直在推行。

 

今年一季度，具备政府背景的各类投资基金风起云涌，从河南铁路投资基金获批到航空港基金公司成立，及至河南财政厅退出涉企资金基金化改革，总规模或超4000亿元，2015年成了各类政府类基金不折不扣的“提速年”。

 

大佬和小公司，都喜欢小额贷款

 

河南的小贷公司有多牛？也许你完全想象不到！

 

根据相关媒体的报道，在去年6月份李克强总理到英国访问的时候，随团的122家中国企业的名单中，有一家是“河南的小贷公司”。

 

英国的基准利率只有0.5%，小贷公司去英国能有神马商机？这个确实让人费解，但毫无疑问的是，由于与“银行”有某种程度上的接近，但牌照管制又比银行相对宽松，因此，在2012年8月，省政府发布《河南省小额贷款公司试点管理暂行办法》之后，小额贷款公司持续成为上市公司的“新宠”。

 

当然，随着监管的日趋严格，小贷的牌照也很难拿到了。比如说海马汽车早就想要切入这一块市场，但至今，在郑州的小贷公司，还没有获批。

 

提前介入这一块领域的企业成为幸运儿：

 

比如说，雏鹰农牧已经入股新郑市普汇小额贷款公司，多氟多出资5000万元参股富多多小额贷款公司，且为公司第一大股东。恒星科技在洛阳成立了万富小额贷款股份公司。明泰铝业参股义瑞小额贷款公司……

 

即使是BAT巨头如阿里巴巴、海尔，也不能抗拒小贷公司的诱惑。

 

去年，海尔集团首期投入3000万，给阿里小贷的目标客户群体提供贷款，由阿里小贷负责授信审批和风险管理、IT系统以及放款还款通道服务。海尔也是阿里小贷开放直投后首批合作的外部机构。

 

赵卫星介绍，未来两年50%的小微融资将通过直投模式，即两年内实现自营和直投的信贷规模持平。赵原为杭州银行零售部门负责人，在俞胜法（原杭州银行行长）空降阿里金融之后追随而来。

 

河南有多少家小贷公司？根据2014年11月3日，河南省工业和信息化厅发布公示“河南省小额贷款公司2013年度行业年审第三批拟通过公司名单”，该批拟通过年审的企业共计62家。加上2014年6月12日第一批公示的98家小贷公司，9月11日第二批公示的136家小贷公司，也就是说，总共有296家河南省小额贷款公司进行公示。

 

三批公示共计296家河南省小额贷款公司，将是河南省工信厅通过年度审核的全部河南省小额贷款公司名单。

 

但这个数据和人行的稍有出入，根据中国人民银行公布的数据，截至2014年上半年，全国共有小贷公司8394家，其中河南325家，实收资本215.99亿元，贷款余额231.86亿元，以此计算，河南小额贷款公司平均每家实收资本6645万元。

 

在资本对小贷公司等“非银金融机构”趋之若鹜的同时，政府的监管也日益严格，去年4月21日河南省举行的处置非法集资部际联席会议新闻发布会上，官方口气即十分严厉，“很多非融资性担保公司、投资咨询等中介机构公开‘代人理财’大肆非法集资；许多小额贷款公司、私募股权投资等融资性机构超范围经营涉嫌非法集资；一些农业专业合作社以入股分红为诱饵吸收农民资金投资异地或放高利贷；网络平台打着‘民间借贷’旗号非法集资风险也日见凸显。”

 

担保大变局 P2P较薄弱

 

4月15日，好想你发布公告，称公司拟与郑州市国有资产监督管理委员会及其他四家企业法人共同发起设立郑州农业投资担保股份有限公司，担保公司注册资本3亿元，公司拟使用自有资金出资8700万元，占担保公司注册资本的29%。

 

值得注意的是，参与发起“郑州农业投资担保股份有限公司”的小伙伴中，持股51%的是郑州市国有资产监督管理委员会，背景强大！

 

“家财万贯，带毛的不算”，无论是种植还是养殖，农业都存在季节性的集中投入与漫长生产周期的风险不可控性之间的矛盾，因此，大多数银行对于涉农贷款极其审慎，在这个时候，担保公司就起了极其重要的作用。

 

也正是因为此，好想你的邻居雏鹰农牧，早在两年前，就参与了担保公司。

 

河南有多少家担保公司？受到较多认可的数据是，“在规范整顿前，河南省共有各类担保机构1300多家，整顿后具有经营许可证的融资性担保机构347家。”但这个数据存在种种变数，比如说，根据河南省工信厅官网公告信息，2015年开年两个月内，河南省已经有5家担保公司经营许可证作废，分别是河南省城乡小康进达投资担保有限公司、鹤壁市诚信担保投资有限公司、南阳市中小企业信用担保中心、河南保胜投资担保有限公司、河南浩宸投资担保有限公司。

 

2015年，亦是河南担保业变阵最大的一年。

 

年初，河南省内担保公司的监管职能，由河南省工信厅划转到了省政府金融办。

 

继担保公司的监管权转移到省政府金融办之后，担保行业迎来牌照大审查。河南省政府金融办官网4月23日发布通知，2012年河南省对部分融资性担保机构颁发的经营许可证目前已满3年有效期，须重新换发许可证。许可证换发工作将与2014年度行业年审工作同步进行。

 

为减轻担保机构负担，保证银担合作的连续性，目前经营许可证到期的或因换发后有效期未满3年的融资性担保机构，均可申请“经营许可证”延期。

 

《通知》对申请换发和延期许可证做出了严格的规定：

 

“被各级打击和处置非法集资领导小组办公室或司法机构认定从事非法集资活动的”；“被融资性担保机构监管部门等有关部门认定是高风险的，或发生重大经营风险事件的”；违反“融资性担保公司规范经营八不准”的；以及“未按规定将注册资本金的40%交由银行托管”的担保机构，均不予延期。

 

相信此轮换发许可证之后，相当一部分担保公司的“牌照”将发生变化。

 

河南有多少家P2P平台？这个在官方的公开数据里迄今并未显示，但是根据零壹数据的统计，截至2014年8月31日，其纳入统计的平台共1137家。其中河南有27家。

 

而根据统计，截至2014年12月，P2P网贷平台过去一年成交量达1164亿，河南仅为0.02%，河南网贷平均利率为15%。

 

由此可见，在全国范围内，河南的P2P网贷平台发育尚弱。

 

“相当一部分老板不缺钱，但缺的是如何应对资本市场的持续增长，在这个情况下，老板们想进入金融业，是顺理成章的事情，”九鼎德胜投资顾问有限公司董事长张保盈博士对记者说，“但金融的本质是控制风险，而非单纯的盈利，忘了这个本质，一心追逐利润最大化的行为，迟早会有危险。也许每一个想进入这个行业的老板，都应该先给自己浇点冷水。”